期权delta为什么是0.5

期权 Delta 并不总是等于 0.5，只有在特定情况下，如到期日时，平值期权（执行价格等于标的资产实时价格）的 Delta 才近似为 0.5。这是因为此时期权对标的资产价格变动的敏感度较高，价格变动...

都卡 2025-03-21 21 #期权定价模型 #中性策略 #对冲原理 #在二叉树期权定价模型等中 #当处于风险中性概率下 #对于欧式看涨和看跌期权 #其 delta 值为 0.5 是基于特定的假设和推导得出的 #与对冲原理等相关。